随着金融一体化时代的到来，混业经营已成为国际金融业发展的主导方向。放眼全球，包括美国、欧洲、日本在内的许多国家都在实行混业经营。而我国金融业从分业经营向混业经营转变，也已经成为必由之路。

央行指导意见 推动互联网金融混业经营

7月18日，央行《促进互联网金融健康发展指导意见》正式出台，意见指出，互联网金融是传统金融机构与互联网企业利用互联网技术和信息通信技术实现资金融通、支付、投资和信息中介服务的新型金融业务模式。互联网与金融深度融合是大势所趋，将对金融产品、业务、组织和服务等方面产生更加深刻的影响。

意见称，互联网金融对促进小微企业发展和扩大就业发挥了现有金融机构难以替代的积极作用，为大众创业、万众创新打开了大门。促进互联网金融健康发展，有利于提升金融服务质量和效率，深化金融改革，促进金融创新发展，扩大金融业对内对外开放，构建多层次金融体系。

这是首次将互联网金融作为一个产业来规范，由此来看，央行也已经明确了构建多层次金融体系的重要性，我国互联网金融行业混业经营已然成为一股不可阻挡的趋势，相信未来互联网金融与实体经济、传统金融的结合会愈发的紧密，在国家级意见引导下实现一种共赢发展的局面。

在混业经营趋势下构建多层次金融体系

与单一的支付等金融服务相比，多层次的金融对于用户体验的提升更有裨益。一方面，用户需求不是单一存在的，而是复合的，大多数的用户是既有支付的需求，又有理财的需求，甚至有不少用户还有信贷的需求。这些需求若能一站式提供显然更有利于用户体验。另一方面，对于互联网金融平台而言，单一的业务既不利于自身自发，也不现实。因为，平台本身就是一个综合性金融服务的提供者，能提供支付的也自然有提供理财服务的能力。

庆幸的是，在我国互联网金融市场，已经有互联网金融公司开始尝试混业经营，像BAT系的阿里蚂蚁金服和万达系的快钱等互联网金融第一阵营的主要企业都已经开始在探路混业经营，加快混业发展的布局。

BAT巨头阿里旗下的蚂蚁金服从征信“芝麻分”到余额宝、招财宝等理财产品，再到“花呗”和“借呗”的信贷服务，支付宝APP中已经整合了多种面向个人的金融服务，其业务布局已经达到互联网金融的全领域覆盖。

而无独有偶，同样位居第一阵营的快钱，也正从最早且影响最广的基础功能支付，不断拓展发展理财业务、企业融资，尤其是其前段时间联手万达推出的众筹项目“稳赚1号”，更是为业界看做是产融结合的范例。据透露，快钱的互联网金融混业发展是通过产融结合、融融结合的路径，并且用金融一卡通的方式来打通各项互联网金融服务，向个人、企业提供结合实体场景的理财、融资、信贷、营销等综合化的互联网金融服务，最终实现产融结合模式下的金融混业发展。

笔者在手机上下载的“快钱钱包”发现，快钱最近还上线了高收益的理财产品。据内部人士透露的消息称，快钱在年内还将持续在支付、理财、信贷、应用等多方面发力，近期还将推出融资平台，此举无疑让其探路互联网金融混业经营再进一步，也让其有了与BAT抗衡的更大资本。

国内研究机构易观智库此前对外发布的互联网金融行业报告也指出：“互联网金融企业正在逐步完善自身布局，‘混业经营’模式已初具雏形。”伴随《指导意见》正式出台，并首次明确了互联网金融的边界、业务规则和监管责任，各家金融混业发展也将迎来全新的发展机遇。

混业经营成为互联网金融发展的主流，就意味着无论是支付、众筹还是征信、网贷，大型互联网金融服务平台都有能力“一网打尽”，有着打包为用户提供服务的可能。

混业布局的下一步

当互联网金融第一阵营的竞争焦点从单一的产品走向混业布局，混业经营的下一步就显得尤为关键，特别是在互联网+的发展趋势下，互联网金融更加需要与实体经济密切结合，并走向多元化的业务结构，构建一个丰富并且多层次的金融体系，保障互联网金融协调健康发展。

而中央财经大学教授黄震就指出，以这份指导意见发布为起点，意味着中国互联网金融告别了野蛮生长，将被纳入法治化和依法监管的轨道。黄震教授认为，希望在监管部门指导下，能够将意见办法贯彻到互联网金融企业，推动行业健康成长。黄震表示，“要留出足够的弹性空间，建立柔性监管机制，保证监管能够跟上互联网金融快速变化的节奏。”

可以预见的是，未来很多互联网金融业务都会像支付宝、快钱金融一卡通这样的模式，所有的业务在一个账户打通，用户拥有一个账户即可获得综合化的互联网金融服务，这是互联网金融未来发展趋势，也是做混业给用户所带来的的价值体现。

来源：今日头条